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期货基差是什么意思

提问者:天海
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标签: 期货
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  • 流浪的小孩流浪的小孩2024-06-16

    顺基差交易是什么意思

    它是指进口商用期货市场价格来固定现货交易价格。

    顺基差交易的是指以某月份的期货价格为计价基础,以期货价格加上或减去双方协商同意的基差来确定双方买卖现货的价格的交易方式。

    顺基差交易是进口商经常采取的定价和套期保值策略。

    期货基差低于全年基差是什么意思

    简单说期货基差的意思就是现阶段某个期货价格和现货价格之间的差价。基差=现货价格-期货价格。

    基差为负值,说明现货过多,此时现货价格小于该商品的期货价格;

    基差为正值,说明当市场商品供应出现短缺,供不应求时,现货价格就会高于期货价格;

    基差为零值,说明此时期货合约越接近交割期,基差就会越来越小。

    基差风险与对冲平仓时的基差直接相关,当投资者持有现货,持有期货空头头寸对冲,对冲平仓日基差扩大,投资者将盈利;

    相反,当投资者未来将买入某项资产,持有期货多头头寸对冲,对冲平仓日基差扩大,投资者将亏损。基差是期货价格与现货价格之间实际运行变化的动态指标。

    期货为什么有基差

    期货市场中常说的基差就是期货合约价格和符合交割标准的现货价格之间的差值,也叫期现基差。当期货价格高于现货的价格,就叫期货升水;期货价格低于现货价格就叫期货贴水,所以这个基差也称为期货的升贴水。

    基差的使用有两种

    ,一是套利投资者利用期货和现货之间的价格差异进行套现

    ,二是投机客户操作期货的参考涨跌依据。

    期货与现货在无法套利的时段价格波动差异通常都会比较大,这种波动更多的是由于期货自身的波动产生。所以判断基差,尤其是离到期日两个月以上的期货与现货的基差,基本上就是在预判期货涨跌,从而进行操作。

    期货基差是什么意思(期货基差率什么意思)

    在金融投资领域,期货基差是一个重要的概念。它是指期货价格与现货价格之间的差额。简单来说,期货基差是衡量期货合约价格与现货市场价格之间的相对差异。

    为了更好地解释期货基差,让我们以农产品市场为例。假设某地区的玉米现货价格为每吨1000元,而同一时间的玉米期货合约价格为每吨1100元。这种情况下,期货基差为100元。

    为什么会出现期货基差呢?一个可能的原因是供需关系。当市场供应充足时,现货价格相对较低,而期货价格则相对较高,这会导致期货基差的出现。另一个可能的原因是市场预期。如果投资者预计某种商品的价格将来会上涨,他们可能会购买期货合约,这会推高期货价格,从而导致期货基差的产生。

    期货基差率则是指期货基差与现货价格之比。继续以前面的例子为基础,如果期货基差为100元,而现货价格为1000元,则期货基差率为10%。期货基差率可以用来衡量期货价格与现货价格之间的相对差异程度。

    期货基差和期货基差率有什么实际意义呢?它们可以为投资者提供市场信息。通过观察期货基差和期货基差率的波动,投资者可以了解市场对于未来价格走势的预期。如果期货基差率持续上升,这可能意味着市场对于未来价格上涨的预期增加。

    期货基差和期货基差率也可以用来进行套利交易。套利交易是通过利用不同市场之间的价格差异来获利的一种策略。如果期货基差较大,投资者可以同时进行期货合约和现货交易,以期获得差价的利润。

    期货基差和期货基差率还可以用来评估市场供需情况。当期货基差较大时,意味着供应充足或需求不足,投资者可以根据这一信息调整自己的投资策略。

    期货基差和期货基差率是衡量期货价格与现货价格之间差异的重要指标。它们不仅可以为投资者提供市场信息,还可以用于套利交易和评估供需情况。了解和掌握期货基差和期货基差率对于投资者来说是非常有益的。投资决策应该基于全面的市场分析和风险评估,以避免不必要的损失。

    期货基差是什么

    想了解有关基差的详细信息,可以下载同花顺期货通。里面含有各个期货品种的实时基差数据,能让你对基差有更为直观的认识。

    基差是期货交易里面的一个常用概念,一般是指某一特定商品在某一特定时间和地点的现货价格与该商品在期货市场的期货价格之差,即:基差=现货价格一期货价格。

    由于期货价格和现货价格都是波动的,在期货合同的有效期内,基差也是波动的。基差的不确定性被称为基差风险,降低基差风险实现套期保值关键是选择匹配度高的对冲期货合约。基差风险与对冲平仓时的基差直接相关,当投资者持有现货,持有期货短头寸对冲,对冲平仓日基差扩大,投资者将盈利;相反,当投资者未来将买入某项资产,持有期货长头寸对冲,对冲平仓日基差扩大,投资者将亏损。

    举个例子:

    3月26日,豆粕的现货价格为每吨1980元。某饲料企业为了避免将来现货价格可能上升,从而提高原材料的成本,决定在大连商品交易所进行豆粕套期保值交易。而此时豆粕8月份期货合约的价格为每吨1920元,基差为60元/吨,该企业于是在期货市场上买入10手8月份豆粕合约。6月2日,他在现货市场上以每吨2110元的价格买入豆粕100吨,同时在期货市场上以每吨2040元卖出10手8月份豆粕合约对冲多头头寸。从基差的角度看,基差从3月26日的60元/吨扩大到6月2日的70元/吨。

    交易情况:3月26日,现货市场:豆粕现货价格1980元/吨;期货市场:买入10手8月份豆粕合约,价格1920元/吨。基差60元/吨。6月2日,现货市场:买入100吨豆粕价格2110元/吨;期货市场:卖出10手8月份豆粕合约:价格2040元/吨。基差70元/吨。

    套利结果:现货市场亏损130元/吨,期货市场盈利120元/吨,共计亏损10元/吨。

    净损失:100×130-100×120=1000元。

    对卖出套期保值有利的基差变化:

    1、期货价格下跌,现货价格不变,基差变强,结束套期保值就能在保值的同时获取额外的利润。

    2、期货价格不变,现货价格上涨,基差变强,结束套期保值就能在保值的同时获取额外的利润。

    3、期货价格下跌,现货价格上涨,基差变极强,结束套期保值就能在保值的同时在两个市场获取额外的利润。

    4、期货价格和现货价格都上涨,但现货价格上涨幅度比期货大,基差变强,结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。

    5、期货价格和现货价格都下跌,但期货价格下跌幅度比现货大,基差变强,结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。

    6、现货价格从期货价格以下突然上涨,基差变强,结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润

    期货当中的基差是什么

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    基差是期货交易里面的一个常用概念,一般是指某一特定商品在某一特定时间和地点的现货价格与该商品在期货市场的期货价格之差,即:基差=现货价格一期货价格。

    由于期货价格和现货价格都是波动的,在期货合同的有效期内,基差也是波动的。基差的不确定性被称为基差风险,降低基差风险实现套期保值关键是选择匹配度高的对冲期货合约。基差风险与对冲平仓时的基差直接相关,当投资者持有现货,持有期货短头寸对冲,对冲平仓日基差扩大,投资者将盈利;相反,当投资者未来将买入某项资产,持有期货长头寸对冲,对冲平仓日基差扩大,投资者将亏损。

    举个例子:

    3月26日,豆粕的现货价格为每吨1980元。某饲料企业为了避免将来现货价格可能上升,从而提高原材料的成本,决定在大连商品交易所进行豆粕套期保值交易。而此时豆粕8月份期货合约的价格为每吨1920元,基差为60元/吨,该企业于是在期货市场上买入10手8月份豆粕合约。6月2日,他在现货市场上以每吨2110元的价格买入豆粕100吨,同时在期货市场上以每吨2040元卖出10手8月份豆粕合约对冲多头头寸。从基差的角度看,基差从3月26日的60元/吨扩大到6月2日的70元/吨。

    交易情况:3月26日,现货市场:豆粕现货价格1980元/吨;期货市场:买入10手8月份豆粕合约,价格1920元/吨。基差60元/吨。6月2日,现货市场:买入100吨豆粕价格2110元/吨;期货市场:卖出10手8月份豆粕合约:价格2040元/吨。基差70元/吨。

    套利结果:现货市场亏损130元/吨,期货市场盈利120元/吨,共计亏损10元/吨。

    净损失:100×130-100×120=1000元。

    对卖出套期保值有利的基差变化:

    1、期货价格下跌,现货价格不变,基差变强,结束套期保值就能在保值的同时获取额外的利润。

    2、期货价格不变,现货价格上涨,基差变强,结束套期保值就能在保值的同时获取额外的利润。

    3、期货价格下跌,现货价格上涨,基差变极强,结束套期保值就能在保值的同时在两个市场获取额外的利润。

    4、期货价格和现货价格都上涨,但现货价格上涨幅度比期货大,基差变强,结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。

    5、期货价格和现货价格都下跌,但期货价格下跌幅度比现货大,基差变强,结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润。

    6、现货价格从期货价格以下突然上涨,基差变强,结束套期保值交易就能在保值的同时获取额外的利润